Хэрэв та шинэхэн хөрөнгө оруулагч бол брокерын шимтгэлийг хэмнэх 5 арга

2024 Зохиолч: Malcolm Clapton | [email protected]. Хамгийн сүүлд өөрчлөгдсөн: 2024-01-15 16:47

Хөрөнгийн зах зээл дээр анхны арилжаа хийхээс өмнө зардлыг тооцоолох нь дээр.

Хөрөнгө оруулалт хийх туршлагагүйгээр брокерийн хураамж урт хугацаанд ашигт хэрхэн нөлөөлөхийг төсөөлөхөд хэцүү байдаг. Жишээлбэл, гүйлгээний үнийн дүнгийн 3% нь өчүүхэн мэт санагдаж байна: 1000-аас ердөө 30 рубль байна. Гэхдээ хэрэв та үнэт цаасанд сард 15,000 зарцуулдаг бол худалдан авалтын комисс жилд 5,400 рубль болно.

Гэхдээ хөрөнгө оруулагч нь зөвхөн худалдан авахдаа төдийгүй үнэт цаас худалдах үед брокерт мөнгө төлдөг. Цаг хугацаа өнгөрөхөд дансны засвар үйлчилгээ, валют солилцох, худалдан авсан үнэт цаасыг хадгалах, нягтлан бодох бүртгэл зэрэгт гүйлгээ, шимтгэл нэмэгддэг. Мөн хөрөнгө оруулагч хөрөнгийн зах зээлд хэдий чинээ удаан ажиллана төдий чинээ их мөнгө төлөх шаардлагатай болно.

Комиссын 1% нь 10 жилийн хугацаанд ашгийн 20 хүртэлх хувийг иддэг болохыг харуулсан хэд хэдэн судалгаа байдаг. 5% -иас дээш шимтгэл нь таны ашгийн бараг 80% -ийг харьцуулж болохуйц хугацаанд хасах болно. Энэ ялгаа нь хөрөнгө оруулагчийн гарт болон түүний эсрэг ажиллах боломжтой нийлмэл хүүгийн ид шидтэй холбоотой юм.

Яагаад хөрөнгийн бирж дээр арилжаа хийх нь брокергүйгээр болохгүй гэж

Хөрөнгийн бирж бол үнэт цаас, үнэт цаас, үнэт цаас, үнэт цаасыг худалдаж авах, зарах боломжтой тусгай платформ юм. Хөрөнгө оруулагчид мөнгөө тэдэнд байршуулж, гүйлгээнээс ашиг хүртэнэ гэж найдаж байна.

Хувийн хөрөнгө оруулагч хөрөнгийн арилжааг шууд хийх боломжгүй тул зуучлагч олох ёстой. Энэ нь лицензтэй банк эсвэл брокерийн компани байж болно.

Брокер нь хөрөнгө оруулагчийн нэрийн өмнөөс үнэт цаас худалдаж авах, худалдах, арилжааны дансаа хөтөлдөг. Зарим нь нэмэлт үйлчилгээг санал болгодог: хөрөнгө оруулалтын зөвлөх эсвэл тохиромжтой програм хэлбэрээр багцын үйлчилгээ. Брокер үйлчилгээнийхээ төлөө шимтгэл авдаг.

Брокер ямар комисс авч болох вэ

Өмнө дурьдсанчлан, брокер нь хөрөнгө оруулагчдад зөвхөн бирж дээр гүйлгээ хийхэд тусалдаг. Тиймээс маш олон комисс байж болно.

Бирж дээр гүйлгээ хийх комисс. Таныг үнэт цаас худалдаж авах, худалдах бүрт брокер дүнгээ гүйлгээний хувиар хасдаг. Хамгийн бага тогтмол төлбөртэй тарифууд байдаг. Жишээлбэл, 0, 025%, гэхдээ 50 рубльээс багагүй байна. Брокероос гадна ийм комиссыг биржээс авдаг. Тиймээс Москвагийн биржийн ханш гүйлгээний 0.01% орчим байна.

• Дансны засвар үйлчилгээний төлбөр. Бүх брокеруудаас төлбөр авдаггүй. Төлбөрийн дүнг сард нэг удаа эсвэл өдөр бүр тэнцүү хувааж төлнө.
• Хадгаламжийн хураамж. Кастодиан нь хөрөнгийн зах зээлд хөрөнгө оруулагчийн үнэт цаасны талаарх бүх мэдээллийг бүртгэж, хадгалдаг зуучлагч юм. Олон брокерууд үүний төлөө мөнгө авдаггүй. Гэхдээ хэрэв тэд хийдэг бол сард нэг удаа тогтмол хэмжээгээр, дүрмээр бол дансанд хөдөлгөөн гарсан бол.
• Мөнгө байршуулах, татах комисс. Энэ нь харилцагчийн гүйлгээ хийхийн тулд брокерийн дансандаа байршуулсан буюу гаргаж буй мөнгөн дүнгийн хувь юм.

Үнийн хуудсан дээр бүх комиссыг заагаагүй тохиолдол гардаг. Тиймээс гэрээг байгуулахаасаа өмнө түүний бүх заалтыг сайтар судалж, техникийн дэмжлэг эсвэл оффис дахь зөвлөхүүдээс үүссэн асуултуудыг асуух нь маш чухал юм.

Брокерын комиссыг хэрхэн хэмнэх вэ

1. Зорилгодоо тохирсон тарифтай брокерыг сонго

Данс, хадгаламж хөтлөх комисс байхгүй байсан ч брокерт үйлчилгээний төлбөр төлөхгүй байх нь огтхон ч болохгүй. Хэрэв та эхлээд хөрөнгө оруулалтаас юу хүсч байгаагаа, ямар эрсдэл хүлээхээ шийдвэл зардлыг бууруулж чадна.

Хөрөнгийн зах зээл дээр мөнгө олох хоёр арга бий: хөрөнгө оруулалт хийх, таамаглах.

Идэвхгүй эсвэл урт хугацааны хөрөнгө оруулагчид үнэт цаас худалдан авч, багцдаа 5-10 ба түүнээс дээш жил эзэмшиж, хувьцаа, ногдол ашгийн үнийн өсөлтөөс орлого олж авдаг.

Дамын наймаачид эсвэл худалдаачид, хөрөнгийн өсөлт, бууралтын үед гүйлгээ хийж, үнийн зөрүүгээр орлого олох. Өдөрт хэдэн арван худалдан авалт, борлуулалт их байж болно. Тэгэхээр хөрөнгийн бирж дээр таамаглахад маш их цаг зарцуулдаг.

Та ямар төрлийн хөрөнгө оруулагч болохыг ойлгохын тулд асуултанд хариулах хэрэгтэй.

• Та хэр олон удаа үнэт цаас худалдаж авах, зарах гэж байна вэ? Та хөрөнгө оруулагчийн хувьд 5-аас доошгүй жил багцын хөрөнгөө хадгалах уу? Эсвэл үнэт цаасны үнэ өөрчлөгдөхөд худалдаачин хэрхэн зарах вэ?
• Багцад хөрөнгө худалдаж авах зорилго нь юу вэ? Хэрэв та өөрийгөө тэтгэврээр хангах эсвэл үр хүүхдийнхээ сургалтын төлбөрийг төлөхийн тулд хөрөнгө оруулалтаас мөнгөөр өөрийгөө хангахаар төлөвлөж байгаа бол цаг хугацаа танд эрсдэл багатай консерватив хэрэгсэлд хөрөнгө оруулалт хийж, орлого хүлээх боломжийг олгоно. Хэрэв танд машин худалдаж авах, аялах гэх мэт богино хугацааны зорилго байгаа бол идэвхгүй хөрөнгө оруулалтаар шаардлагатай мөнгийг хурдан олох боломжгүй болно. Тиймээс та бага зэрэг идэвхтэй байх хэрэгтэй: өндөр эрсдэлтэй хэрэгсэлд хөрөнгө оруулалт хийх эсвэл ханш өөрчлөгдөх үед үнэт цаас зарж, худалдаж аваарай.

Гэхдээ таамаглал нь туршлага шаарддаг гэдгийг санах нь чухал. Шинэхэн хөрөнгө оруулагчийн хувьд цаг хугацаа бага байсан ч уламжлалт стратеги дээр сургаж, сонирхолтой хэвээр байгаа бол арилжаагаа дараа нь үлдээх нь дээр.

Евгений Марченко

Өнөөдөр брокеруудын хоорондох өрсөлдөөний улмаас шимтгэл буурч, хадгаламжийн зардал бараг байдаггүй. Тиймээс бид зорилгодоо хүрэхийн тулд хамгийн бага зардлаар брокер сонгох боломжтой.

Жишээлбэл, урт хугацааны хөрөнгө оруулагчийн хувьд хэлцэл хийх нь ховор байдаг бол худалдан авах, зарахдаа бага зэрэг өндөр шимтгэлтэй, гэхдээ тэр үед сарын хураамжгүй брокер сонгох нь илүү ашигтай байдаг.

Ерөнхийдөө, ямар ч стратеги байсан ч арилжааны хамгийн бага тогтмол төлбөргүйгээр санал хайх нь дээр. Хөрөнгө оруулагч хэдий чинээ их хэмжээний худалдан авалт, борлуулалт хийх тусам ийм тариф түүнд ашиг багатай байдаг.

Худалдаачид эсвэл томоохон хөрөнгө оруулагчид бараа эргэлт нэмэгдэх тусам тарифын бууралтад анхаарлаа хандуулах хэрэгтэй: илүү их мөнгө зарцуулах тусам бага мөнгө төлдөг.

Энэ арга нь ажиллахгүй байх үед

Хамгийн бага шимтгэлийг хайх нь зөв боловч хэмнэлт хийх нь мөнгө олох гэсэн үг биш юм. Заримдаа сонголт хийхдээ дансаа нөхөх хурдыг анхаарч үзэх нь илүү чухал байдаг, жишээлбэл, аль хэдийн мөнгөтэй байгаа банкны брокеруудад давуу эрх олгох нь чухал юм. Илүү их эсвэл бага консерватив стратегитай хөрөнгө оруулагчийн хувьд хурд нь ихэвчлэн тийм ч чухал биш юм. Гэхдээ ханшийн хэлбэлзлээс мөнгө олдог худалдаачны хувьд мөнгө шилжүүлэх хурд чухал байж болно.

Мөн брокертой ажиллах нь тохиромжгүй байдаг. Жишээлбэл, Санкт-Петербургийн хөрөнгийн биржид орох ямар ч боломжгүй, дэмжлэг хариуцлага хүлээхгүй, татварын албанд бичиг баримт бүрдүүлэхэд зориулж гайхалтай мөнгө авдаг. Дараа нь та бага зэрэг өндөр шимтгэлтэй, гэхдээ тохиромжтой програм, 24/7 хангалттай дэмжлэгтэй брокерийг авч үзэх хэрэгтэй.

Хэрэв стратеги сонгоход хэцүү хэвээр байгаа бол үйлчилгээг ашиглахад тохиромжтой хамгийн бага комисстой брокер руу очно уу.

Юу шалгах вэ

• Брокерын ханш ямар байна.
• Хэрхэн комиссын хэмжээ нь гүйлгээний дүнгээс хамаарна. Тогтмол доод хэмжээ байдаг уу.
• Хадгаламжийн хураамж байгаа юу, сарын төлбөр хэд вэ. Хэрэв та дансаа ашиглахгүй, гүйлгээ хийхгүй бол юу болох вэ.
• Дансанд мөнгө байршуулах комисс байгаа юу.
• Мөнгө татах комисс нь юу вэ.
• Хэрхэн валют гаргах вэ. Валютыг рубль болгон хөрвүүлэхэд хэр их мөнгө төлөх вэ.
• Та одоо ямар тарифтай холбогдож болох вэ (зарим брокерууд бүх шинэ үйлчлүүлэгчдэд нэг тариф санал болгодог бол зарим нь хөрөнгө оруулагч ирсэн дүнг хардаг). Хэрэв нөхцөл байдал өөрчлөгдвөл, жишээлбэл, бирж дээр таамаглахаар шийдсэн бол яаж өөр рүү шилжих вэ.

Хэрэв ямар нэг зүйл танд тохирохгүй бол та брокероо үргэлж сольж болно гэдгийг санаарай. Үнэн бол та 5-6 долоо хоног хүлээж, үнэт цаас шилжүүлэх, дахин бүртгүүлэх төлбөрийг төлөх шаардлагатай болно.

2. Хөрөнгө оруулалтынхаа хэмжээг харгалзан тарифаа сонгоно уу

Брокерууд их хэмжээний хөрөнгө оруулалттай, их хэмжээний эргэлттэй хөрөнгө оруулагчдад үйлчлэх нь ашигтай байдаг тул үйлчлүүлэгчдийг гүйлгээний тоо, хөрөнгө оруулалтын хэмжээгээр нь ангилдаг.

Гайхалтай хөрөнгийн эзэд (1 сая рубльээс) багцын менежментэд тусалж, зах зээлийн өргөн хүрээний үнэт цаас, биржээс гадуурх хэрэгслийг ашиглах, түүнчлэн шимтгэлийг бууруулах боломжтой.

Гэсэн хэдий ч та зөвхөн шимтгэлийг төдийгүй тогтмол доод төлбөр байгаа эсэхийг анхаарч үзэх хэрэгтэй. Хөрөнгө оруулагч бага хөрөнгө оруулалт хийхээр төлөвлөж байгаа бол тэдгээргүйгээр тариф хайх нь түүний хувьд илүү суурь юм. Үгүй бол энэ нь зүгээр л ашиггүй болно. Тиймээс, 1 мянган рублийн хувьцааг худалдаж авахад хамгийн бага хувь хэмжээгүйгээр шимтгэл нь 0.3% буюу 3 рубль болно. Мөн хамгийн бага хүүтэй, жишээлбэл, 10 рубльтэй бол та 3 дахин их мөнгө төлөх болно. Ийм үнээр комисс нь 3, 4 мянган гүйлгээнд хамаарахаа болино. Энэ тохиолдолд комисс нь 10, 2 рубль байх бөгөөд энэ нь шаардагдах хамгийн бага төлбөрөөс өндөр байна.

Эдгээр нь санамсаргүй тоо боловч энэ нь ерөнхийдөө хэрхэн ажилладаг, та хамгийн бага төлбөрийн буулт хийх ёстой эсэхийг харуулдаг. Тарифыг сонгохын өмнө та брокерын үнэ таны хөрөнгө оруулалт хийх дүнтэй хэрхэн холбогдож байгааг тооцоолж болно.

Энэ арга нь ажиллахгүй байх үед

Зарим брокерууд хөрөнгийн хэмжээнээс үл хамааран бүх шинэ үйлчлүүлэгчдийг ижил тарифт холбодог. Нэг талаас, энэ нь бага хэмжээгээр эхлэгчдэд тохиромжтой. Гэхдээ нөгөө талаас, та анхдагчаар бүрэн тохиромжгүй тарифыг авах боломжтой. Энэ тохиолдолд та өөр газар шилжихийн тулд бичиг баримт цуглуулж, оффис руу явах шаардлагатай болно.

Юу шалгах вэ

• Тариф нь багцын эргэлт, үнэ цэнээс хэрхэн хамаардаг. Жишээлбэл, хэрэв хөрөнгө оруулагч нь 1 сая гаруй рубльтэй бол брокер ийм хэмжээний хямдралтай комисс санал болгодог уу.
• Брокерын дансанд байх ёстой доод хэмжээ байна уу?
• Хөрөнгө оруулагч зарим мөнгөө авахыг хүсвэл яах вэ.

Хэрэв та их хэмжээний хөрөнгө оруулалт хийхийг хүсч байвал комиссын завсарлага хайж үзээрэй.

3. Брокерийнхээ хувьцааны хэрэгслийг худалдаж аваарай

Хувьцаа, бондоос гадна хөрөнгийн зах зээл дээр хөрөнгө оруулалтын хэрэгслийг худалдаж авах боломжтой: ETFs болон биржийн арилжааны хөрөнгө оруулалтын сангууд.

Эдгээр сангууд өөр өөр хөрөнгийг эзэмшдэг (өөрөөр хэлбэл, багцууд нь маш сайн төрөлжсөн, энэ нь эрсдэлээс хамгаалагдсан гэсэн үг) бөгөөд хувьцаа эсвэл хувьцаагаа нэлээд хямд үнээр зардаг. Мөн энэ нь хөрөнгө оруулагчдад тохиромжтой.

Жишээлбэл, АНУ-ын хувьцааны багцыг бие даан цуглуулахын тулд та дор хаяж 1000 доллар зарцуулах хэрэгтэй. Эсвэл та Sber-S&P 500 BPIF-ийн хувьцааг 1500 орчим рублиэр худалдаж аваад АНУ-ын хамгийн үнэтэй 500 олон нийтийн компани болох Apple, Amazon, Microsoft болон бусад компанийн хувьцааны хамтран эзэмшигч болж болно.

Өөр өөр үйлчилгээ үзүүлэгч компаниуд өөрсдийн санг бий болгодог. Жишээлбэл, ВТБ нь Mosbirzh индексийн хувьд BPIF, алтны хувьд Tinkoff байдаг. Хэрэв хөрөнгө оруулагч өөрийн брокероос бүтээгдэхүүн худалдаж авбал худалдах, худалдан авах, хадгалах комиссыг төлөхгүй байж болно.

Энэ арга нь ажиллахгүй байх үед

Ихэнхдээ брокер нь арилжааны төлбөрийг тэглэхийг сурталчилдаг боловч бусад төлбөрийг дурдахаа "мартдаг". Жишээлбэл, Tinkoff сангийн худалдан авагч нь менежментийн компанийн зардал, цалин хөлсийг нөхөхийн тулд комисс төлөх ёстой. Нийтдээ энэ нь цэвэр хөрөнгийн жилийн дундаж үнийн 1% хүртэл болж хувирна.

Хэрэв та удаан хугацаагаар мөнгө худалдаж авбал гүйлгээ бүрт нэг удаагийн шимтгэлийн хэмжээ бага байх болно. Сангийн засвар үйлчилгээний жилийн төлбөр нь хөрөнгө оруулалтын ашигт ажиллагаанд илүү хүчтэй нөлөөлнө.

Евгений Марченко

ETF эсвэл хамтын санг ашиглан хөрөнгө оруулалт хийдэг урт хугацааны үйлчлүүлэгч бүтээгдэхүүний бүтцэд холбогдсон шимтгэлд анхаарлаа хандуулах нь гарцаагүй. Та эдгээр төлбөрийг брокерын тайланд тусдаа мөрөнд харахгүй тул тэдгээрийг үл тоомсорлоход маш хялбар байдаг.

Жишээлбэл, дотоодын ихэнх BITIF-д ойролцоогоор 1% -ийн шимтгэл багтдаг боловч зарим ETF үйлчилгээ үзүүлэгчид 2-4% -ийг оёж чаддаг бөгөөд энэ нь энэ бүтээгдэхүүний бодит ашиг орлогыг юу ч биш болгон хувиргах болно. Харьцуулбал, гадаадын ETF-ийн дунд 0.2% -иас доош шимтгэлтэй өндөр чанартай сонголтыг олох боломжтой.

Ерөнхийдөө брокерын хувьцааны хэрэгслийг зөвхөн тэдгээрийн бүх шимтгэлийн хэмжээг мэдэж байвал худалдаж аваарай.

Юу шалгах вэ

• Брокер нь худалдан авах, худалдах гүйлгээнд шимтгэл төлдөггүй өөрийн гэсэн бүтээгдэхүүнтэй юу?
• Эдгээр хөрөнгийг худалдан авагчид ямар нэмэлт шимтгэл төлөх шаардлагатай вэ.

4. Гүйлгээнд зориулж валютыг их хэмжээгээр худалдаж аваарай

Гадаадын үнэт цаасны арилжаа хийдэг хөрөнгийн бирж дээр хөрөнгө оруулагчид доллар, евро, фунт стерлинг гэх мэт бусад орноос мөнгө хэрэгтэй байж магадгүй юм. Тэднийг брокероор дамжуулан худалдаж авах нь тохиромжтой. Дүрэм журмаар бол валютын ханш нь солилцооны газар эсвэл банкнаас илүү ашигтай байдаг.

Зарим брокерууд танд нэг нэгжээс валют худалдаж авах боломжийг олгодог, бусад нь - зөвхөн багцаар, жишээлбэл, 1000 евро. Энэ нь илүү ашигтай: гүйлгээний комисс бага байх болно.

Хэрэв танд хангалттай мөнгө байхгүй бол та аажмаар дансаа цэнэглэж, бага, гэхдээ илүү их хэмжээгээр худалдан авалт хийх боломжтой. Жишээлбэл, 1000 доллар худалдаж авахад хангалттай мөнгө хуримтлуулах хүртэл сар бүр рубль хэмнээрэй.

Энэ арга нь ажиллахгүй байх үед

Үнэт цаасны огцом өсөлт, уналт - хүчтэй хэлбэлзэл байхгүй үед тайван зах зээл дээр маш их зүйлийг худалдаж авахын тулд мөнгө цуглуулж болно. Хэрэв та унасан хувьцааг яаралтай худалдаж авах шаардлагатай бол их хэмжээний мөнгө хуримтлуулах цаг байхгүй бол зөв мөчийг алдахгүй байх нь дээр.

Юу шалгах вэ

• Комисс нь худалдаж авсан үнэт цаас, валютын хэмжээ, үнэ цэнээс хамаардаг уу?
• Хөнгөлөлттэйгөөр бөөнөөр нь авах нь ямар их ашигтай вэ.

5. Брокеруудаас урамшуулал, урамшуулал авах

Хэрэв та шинэ хэрэглэгчдэд зориулж ашиглавал эхний саруудад урамшуулал бэлэглэх эсвэл үнэгүй үйлчилгээ авах боломжтой.

Энэ арга нь ажиллахгүй байх үед

Ихэнхдээ урамшуулал дуусахад брокер хөрөнгө оруулагчийг таагүй ханш руу шилжүүлдэг. Тиймээс урамшуулалд оролцохын өмнө бүх нөхцөл, хязгаарлалтыг үргэлж судалж үзээрэй.